Вернуться на главную  
Имя: Пароль:

  Помощь
Задайте вопрос специалисту Кадастровой палаты, связанный с государственным кадастром недвижимости.
Специалисты филиала ФГБУ «ФКП Росреестра» бесплатно ответят на ваш вопрос на форуме экстпертов.

Пишите!

Подпишитесь на нашу еженедельную рассылку «СМИ Экспертов»
Пример рассылки  Архив рассылок
Имя/организация:
Эл. почта:
Да,

  Наши партнеры






Экономика. Финансы. Предпринимательство: Новости: Банки и кредиты: Жизнь финансистов

Тайна второй волны

Раздел: Жизнь финансистов  11.12.2009


Тайна второй волны

Вторая волна кризиса в банковской системе вспенилась еще весной и сейчас уже сходит на нет, считает президент Промсвязьбанка Александр Левковский. Выстоявшим банкам для дальнейшего развития придется надеяться на себя, своих акционеров или стратегических инвесторов, так как предлагаемые государством программы рекапитализации далеко не безупречны.

Осенью 2006 года в капитал Промсвязьбанка входит с доблокирующей долей 15 с хвостиком процентов авторитетный стратегический инвестор – один из крупнейших немецких частных банков Commerzbank. А совсем недавно, несколько недель назад, компанию ему решил составить ЕБРР, приняв участие в очередной допэмиссии банка.

Обязанности повседневного управления деятельностью огромного финансового института несет 36-летний президент банка Александр Левковский, блестящий профессионал с мягкими манерами, старожил и патриот Промсвязьбанка, проработавший в нем почти со дня основания.

В интервью «Эксперту» Александр Левковский рассказал о новой структуре капитала Промсвязьбанка, подробности прохождения банком кризиса, а также порассуждал о его уроках и посткризисных перспективах.

– По результатам утвержденной 12 октября допэмиссии в капитал Промсвязьбанка вошел ЕБРР. Зачем понадобилась эта допэмиссия и какова будет структура владения банком по ее результатам?
– Эмиссия была нужна для того, чтобы поддержать дальнейшее развитие банка, хотя, конечно, больший капитал поможет чувствовать себя увереннее и на случай, если дела в экономике не будут улучшаться. Тем не менее особенно последние сигналы свидетельствуют о том, что экономическая ситуация будет как минимум не хуже, чем весной этого года. Поэтому надо думать не о выживании, а о дальнейшем развитии. Собственно, сам приход такого стратегического инвестора, как ЕБРР, свидетельствует о наличии серьезного потенциала развития Промсвязьбанка.


– Действующие акционеры будут участвовать в допэмиссии?
– Мажоритарные акционеры конкретно в этой допэмиссии участвовать не будут, соответственно, их доля по итогам размещения акций допэмиссии в капитале банка уменьшается с 84,68 до 72,93 процента. Наш миноритарный акционер Commerzbank участвует в допэмиссии, его доля останется неизменной – 15,32 процента. ЕБРР получит 11,75 процента.


– Привлекались ли в период с начала кризиса средства Commerzbank?
– С момента своего вхождения в капитал Промсвязьбанка в 2007 году Commerzbank участвовал во всех допэмиссиях, сохраняя свою долю на уровне 15,32 процента, и, насколько нам известно, пока не планирует выходить из состава акционеров. Не стала исключением допэмиссия банка осенью 2008 года на четыре миллиарда рублей и нынешняя – на сумму порядка пяти миллиардов рублей.


Кризис под микроскопом
– Разговоры о второй волне кризиса уже навязли в зубах. И все же не могу не задать вам вопрос: будет ли она, и если да, то когда?
– Я так скажу: все разговоры про вторую волну были в основном весной, правда ведь?


– Весной – в начале лета.
– Знаете, в чем главная тайна? В том, что именно тогда эта вторая волна и была. А сейчас она уже понемногу спадает.


– То есть банкиры тогда говорили про осень слегка по-фрейдистски? Чтобы не пугать публику текущим обострением проблем?
– Давайте восстановим ход событий. Прошлой осенью финансовый, банковский кризис был связан с сильным падением фондового рынка, вызванным выводом больших объемов средств иностранными инвесторами с российского рынка. Ситуация усугублялась закрытием международных рынков капитала для привлечения. В основном проблемы наших банков осенью прошлого года были связаны с дефицитом ликвидности и резкой отрицательной переоценкой портфелей ценных бумаг.


– Вы забыли упомянуть нешуточный отток депозитов: за сентябрь – январь банки потеряли 22 процента рублевых вкладов физлиц.
– Ну, отток депозитов – это уже реакция людей на нестабильную ситуацию. Давайте смотреть дальше. Банки, справившиеся с первой волной кризиса, весной испытали накат второй волны. И если осенью у банков были проблемы с ликвидностью, то теперь начались неприятности с обслуживанием кредитного портфеля – дало себя почувствовать распространение кризиса на реальный сектор хозяйства. Сильное падение спроса, сначала экспортного, а потом и внутреннего, снижение занятости и реальных доходов. В результате целый ряд корпоративных заемщиков, у которых в принципе не было перекредитованности, у которых было нормальное соотношение долга к чистой прибыли, у которых был нормально поставлен операционный процесс, не отягощенных сильно слияниями и поглощениями, тем не менее столкнулся с ситуацией, когда падение спроса на их товары или услуги стало настолько сильным, что им стало проблематично выполнять текущие обязательства, в том числе и перед банками. В этом и состояла суть второй волны банковского кризиса.


– Сейчас она уже позади?
– Те предприятия, которые смогли сократить издержки, оптимизировать свою деятельность, договориться с банками о реструктуризации долга, с этой ситуацией справились. Они уже к ней адаптировались. И даже ищут возможности воспользоваться данной ситуацией за счет тех игроков на рыночном поле, кто этого не смог сделать.


– С точки зрения банка-кредитора вы чувствуете снижение динамики роста просроченных или неаккуратно обслуживаемых кредитов?
– Есть такое ощущение, что количество как-то решаемых проблем сегодня уже стало превышать количество вновь возникающих сложностей.


– А вот отчетность Промсвязьбанка за первое полугодие по международным стандартам не очень радостная. Вы показали убыток, активы уменьшились на 10 процентов, а в сентябре агентство Standard and Poor’s снизило ваш долгосрочный рейтинг на один пункт – с В+ до В.
– Это взгляд в прошлое. Это уже было, мы это уже прожили, понимаете?


– Тем не менее инвесторы, публика, депозиторы ориентируются на эти негативные сигналы.
– Что касается убытка за первое полугодие, то многие банки показали значительно большие убытки, а также худшие показатели операционной прибыльности. Надо иметь в виду, что наш убыток образовался в результате доначисления резервов под обесценение кредитного портфеля. Без учета этих отчислений банк получил прибыль, то есть Промсвязьбанк операционно прибылен, и динамика этой прибыли лучше, чем у многих.


– Как вы оцениваете динамику просрочки по кредитам? Все-таки ваша балансовая цифра просрочки в 8,7 процента кредитного портфеля высоковата на общем фоне, даже среди крупных банков.
– Во-первых, 8,7 процента – это не просрочка, а необслуживаемые кредиты. Во-вторых, не высоковата. Например, у одного из российских частных банков из числа 15 крупнейших по активам уровень необслуживаемых кредитов –  более 90 дней просрочки – на конец первого полугодия был более 14 процентов.


– Как вы для себя прогнозируете траекторию движения этой цифры в дальнейшем?
– Мы ожидаем максимума просрочки на уровне 10–11 процентов портфеля. Я бы хотел надеяться, что нам удастся на 10 процентах удержаться.


Больнее, но быстрее
– По вашим ощущениям, насколько и в чем кризис 1998 года и нынешний похожи?
– В 1998-м было страшнее, но все быстрее закончилось. Кризис продолжался буквально пару-тройку месяцев, не дольше. Никакого отложенного отрицательного эффекта кризиса не было. Тот кризис начался с нестабильности на азиатских рынках, а на российском рынке нашел отражение в виде крушения пирамиды ГКО. Перенастроив параметры финансовой системы, а именно – резко девальвировав рубль и реструктурировав госдолг, мы смогли нормально развиваться. А сейчас все гораздо сложнее, потому что мы уже часть общемировой экономической системы, значительная доля которой сегодня охвачена кризисом. При этом наши пузыри раздувались в других инструментах. Скажем, норма прибыли в стройиндустрии до кризиса у нас была явно не адекватной нормальной, конкурентной экономике.


– Я бы не сказал, что наши девелоперы и сегодня готовы как-то сильно корректировать привычную им норму прибыли.
– Рано или поздно с этим придется что-то делать. Люди затевали масштабные проекты с пустыми карманами, не имея контрольного пула инвесторов, которые однозначно могут гарантировать законченность проекта. В результате при любой турбулентности девелоперы зависают где-то посередине процесса. Это на самом деле жадность и безответственность колоссальная.


– Банки, кредитуя девелоперов, по полной поучаствовали в этой азартной игре.
– Да, потому что это как крысиные бега. Когда вокруг тебя все бегут куда-то, впечатление, что ты один идиот, если не бежишь. К нам, например, приходили консультанты, рассказывали менеджменту, акционерам, что, ребята, мол, ваша модель бизнеса устарела, надо делать ипотеку, это позволит зафиксировать норму прибыли на много-много лет вперед, а норма прибыли в банковском бизнесе будет обязательно снижаться. А еще лизингом вы должны заниматься очень активно, а дальше вы будете это все переупаковывать, на финансовые рынки размещать. И что же мы видим сегодня? Все эти монолайнеры, которые следовали таким моделям, рухнули. За исключением тех немногих, кого акционеры смогли поддержать или государство. Вывод из этой истории простой. На самом деле нужно определиться, кто чего делает. Кто строит бизнес на том, что надо быстро-быстро раскрутить схему, продать и уйти, – это одна модель. И есть другая модель. Когда ты строишь бизнес на много лет вперед, это принципиально другая поведенческая модель.


– Какая-то совсем уж черно-белая картинка получается. Скажем, розничное крыло вашего банка вы перед кризисом очень активно развивали. Вероятно, в расчете в том числе и на быструю прибыль?
– Что касается розничного крыла, то над нами довлело то, что рынок «уходит» и нужно как можно скорее занять на этом рынке долю. А дальше работала уже внутренняя логика. Потому что бессмысленно, например, привлекать депозиты от людей, если ты не занимаешься частным кредитованием. Это дорога обязательно с двусторонним движением. Поэтому я считаю, что в результате того, что мы пошли в кредитование розницы, мы существенно улучшили свою пассивную базу – получили хороших, лояльных клиентов.


На «вы» с частным вкладчиком
– Отток частных депозитов в Промсвязьбанке тем не менее был очень существенным – больше в процентном отношении, чем в среднем в первой десятке крупнейших банков.
– Это не так. Сильного оттока вкладов у нас не было. В октябре 2008 года вклады физлиц в Промсвязьбанке снизились на семь процентов. Это несколько VIP-клиентов перевели средства на рынок акций, считая, что рынок достиг дна и пора покупать. В ноябре вклады сократились еще на четыре процента. А уже в конце ноября тренд переломился, и в декабре вклады физлиц выросли на 11 процентов, а на конец 2008 года превысили уровень конца сентября 2008-го. В дальнейшем объем вкладов физлиц в Промсвязьбанке подрастал темпами, значительно превышающими средние по российской банковской системе: за первое полугодие 2009 года рост составил 36 процентов. При этом девальвация рубля за тот же период составила только порядка пяти-шести процентов, так что мы имеем дело не просто с ростом рублевого эквивалента вкладов вследствие перекладывания клиентов из рублей в доллары и евро, а с реальным увеличением объемов новых вкладов физлиц.


– Насколько агрессивна ваша ценовая политика на рынке вкладов? Вы включились в процентную гонку или нет?
– Во-первых, я не очень понимаю слова «процентная гонка». Мы ни в каких процентных гонках никогда не участвовали ни в сторону повышения, ни в сторону понижения. Мы были где-то в середине.


– Когда вы отвоевывали себе долю на розничном рынке в 2007–2008 годах, ваши ставки были все-таки выше среднего уровня для банков сопоставимого уровня надежности.
– Ну, может быть, чуть-чуть выше. Но все равно мы не были никогда экстремалами. Мы стремимся идти где-то по медиане или близко к этому.


– У вас есть какие-то внутренние операциональные цели по доле рынка частных вкладов, которых вы хотите достичь?
– Мы оперируем другой переменной – долей частных вкладов в пассивах. По моим внутренним ощущениям, комфортный уровень этой доли находится в районе 35–40 процентов.


– Это не много, по-вашему?
– Нет, это нормально. В Казахстане у некоторых банков до 70 процентов пассивов было сформировано частными вкладами. Это, конечно, существенно снижает надежность банка.


– Ну у российского «Глобэкса» накануне кризиса эта доля составляла 53 процента, ему и этого хватило. Правда, у него были и посерьезнее проблемы…
 –У «Глобэкса» был очень большой разрыв в срочности активов и пассивов. Но это другая тема. Я просто хочу сказать, что очень важно иметь диверсифицированную пассивную базу. Мне кажется, это даже важнее, чем ее стоимость. Потому что, если стремиться брать ресурсы, не важно какие, главное подешевле в данный конкретный момент времени, ты становишься непредсказуемым для клиентов и  очень уязвим в случае изменения конъюнктуры.


Кредитный бум – в прошлом
– Согласно вашей отчетности по МСФО, портфель корпоративных кредитов за первое полугодие текущего года снизился на три миллиарда рублей, а розничный кредитный портфель – на пять миллиардов рублей. С чем это связано?
– Уменьшение размера портфеля корпоративных кредитов – это не столько свидетельство снижения деловой активности, сколько результат более осторожного подхода к кредитованию новых клиентов. Мы стали более консервативными в оценке обеспечения. Стали более внимательно следить за перекредитованностью компаний. В целом понятия о кредитных рисках изменились.

Мы стали более консервативными и в работе с частными заемщиками. В соответствии с новой политикой мы учитываем в том числе отраслевые риски работодателей этих заемщиков, а также предъявляем еще более высокие требования к платежеспособности клиентов. Кроме того, внедрены новые скоринговые карты, построенные на основе обновленных статистических данных, с учетом влияния экономического кризиса, и введена в строй централизованная автоматическая система обработки заявок и принятия решения.


– Какова доля компаний группы «Пром¬связькапитал» в кредитном портфеле Промсвязьбанка? Имеют ли компании группы какие-либо преференции по ставкам и другим условиям при кредитовании в  Промсвязьбанке по сравнению со сторонними заемщиками?
– Доля кредитов связанным сторонам на 1 июля составляла примерно три процента от общего кредитного портфеля банка, существенно не увеличившись с начала кризиса. Никаких преференций компании, связанные с акционерами банка, не имеют. Мы не кэптивный банк. Основные наши усилия всегда были направлены на рыночных клиентов.


– Как долго еще продлятся кредитные заморозки в российской экономике? Почему банки не спешат активизировать предоставление новых кредитов, несмотря на восстановление нормального, а у некоторых банков даже избыточного уровня ликвидности?
– Проблема не в ликвидности, проблема – в отсутствии хороших заемщиков. Потому что одно дело, когда у твоего клиента возникли проблемы, он рисует тебе адекватную уже новой экономической ситуации бизнес-модель, и ты в нее веришь. Если он тебе дает обеспечение и ты понимаешь, что он реально не собирается оставить тебя с проблемой. В этом случае, конечно же, есть смысл пойти клиенту навстречу, помочь ему реструктурировать кредит и вместе с ним эту ситуацию пройти.

Однако намечается неприятная тенденция, в рамках которой ряд заемщиков считает возврат долгов нецелесообразным, сознательно затягивает процесс расчетов с кредиторами. Необходимо, чтобы государственные органы защищали не только заемщиков, попавших в непростое положение, но и кредиторов. Банкам также нужна помощь в решении проблемы плохих долгов. Другие важные ограничители кредитной активности – отсутствие длинных денег и высокие процентные ставки.


Разные промсвязьбанки
– Вы почти 15 лет трудитесь в Промсвязьбанке. Не надоело?
– Нет, не надоело. Дело в том, что в разные годы я делаю очень разную работу.


– Жизнь не дает скучать?
– Все время разные вызовы, которые позволяют расти профессионально и находить новые стимулы для роста. И вообще, наш банк не статичный. Даже если посмотреть на год назад и сейчас – это абсолютно разные банки. С точки зрения контроля рисков, и с точки зрения планирования, и с точки зрения экспертизы в отдельных областях. Это просто разные банки. Конечно, у них есть преемственность в идеологии, в подходах, в клиентской базе, но это очень изменяющийся финансовый институт, очень эволюционирующий. Меня вдохновляет то, что люди, с которыми я работаю, совершенно замечательные, необыкновенные, таких людей еще поискать. Наконец, я вознагражден за свою работу достойно.


– Судя по отчетности банка, у вас cost-to-income ratio 39 процентов (отношение издержек к доходам, показатель операционной эффективности банка, для крупных европейских банков находится обычно в диапазоне 45–55%. – «Эксперт»). Это должна быть вообще какая-то фашистская политика управления издержками, чтобы таких цифр достичь.
– Наши акционеры считают, что мы еще недостаточно закрутили гайки. Я считаю, что численность персонала, безусловно, нужно жестко контролировать. Но с точки зрения вознаграждения, по моему мнению, у нас должны быть ставки существенно выше медианы рынка.


– Вы намного сократили численность персонала с начала кризиса?
– В нашем банке не было сокращения персонала как такового, мы регулярно проводим оптимизацию, что приводит к тому, что в отдельных подразделениях число сотрудников уменьшается. Но это происходит не за счет сворачивания бизнеса, а за счет совершенствования бизнес-процессов, внедрения новых IT-систем и так далее. В целом за год уменьшение численности в связи с этими мероприятиями составило порядка пяти процентов.

Александр Ивантер, заместитель главного редактора журнала «Эксперт»

Банковские новости №12 (53), декабрь 2009

Версия для печати
В закладки
Постоянная ссылка
Все материалы в хронологическом порядке

Добавить свой комментарий:

Чтобы добавлять свои комментарии, необходимо зарегистрироваться!
Недвижимость в Калининграде и Калининградской области





 

 

 

Стоимость квартир на вторичном рынке в Калининграде и по России в июле 2014г.

  Калининград по России
Сред. цена , руб. за кв.м.
57847
57401
Изменение цены
за месяц

+0,74%

+0,3%
Изменение цены
c начала года

+14,28%

+4,22%
Изменение цены
за год
+14,52% +7,78%

 

Коммерческая недвижимость
Горячие предложения. Продажа

 
Здание недострой
г. Светлогорск. Проект туристического комплекса
 
Производственная база
г. Гурьевск
 
Нефтебаза, площадка №1
г. Советск
 
Нефтебаза, площадка №2
г. Советск

Регистрация, перерегистрация ООО и ИП
Калининград, Яналова, 42, каб. 46
8 (4012) 95-62-62
8 (4012) 77-62-61
kc_svet2009@yandex.ru

Подробнее

Поиск недвижимости в Москве и России



© 2007-2013 gorodkanta.ru
Учредитель: ООО «Издательство
«СМИ Экспертов»

Ремарка: создание сайтов
236023, Калининград,
ул. Яналова, 42, каб. 47
Телефоны: (4012) 93-00-01
8-963-292-87-87
Факс: (4012) 95-00-87
E-mail: marketing@gorodkanta.ru
Свидетельство о регистрации СМИ
Эл № ФС77-32396 от 09 июня 2008 г

Rambler's Top100
Условия цитирования материалов

Возрастная категория сайта 18+
Анализ тиц и пр